微软CEO萨提亚·纳德拉在深度访谈中揭示了AI产业的政策转向——从模子竞赛到生态构建的要津跃迁。他横蛮指出顶尖模子公司的生意风险，建议‘脚手架+落地’的价值蜕变表面，并首度透露微软转型‘智能体基础范例提供商’的生意模式重构。本文深度解析微软怎么通过GitHub截至平面、算力政策修正和阛阓形而上学，构建AI期间的终极护城河。

书接上回。

在第一篇中，安德烈·卡帕西以“软件2.0”的视角展示了工程化落地的极致；在第二篇中，理查德·萨顿以“强化学习”的第一性旨趣指出了通往真实智能的终端。

关连词，技巧与表面若无法在生意宇宙中闭环，便无法产生耐久的改变。2025年11月13日，微软CEO萨提亚·纳德拉（SatyaNadella）在最新的深度访谈中，展现了完全不同于前两者的“生态构建者”视角。

不同于卡帕西对模子性能的执着，也不同于萨顿对智能本体的追问，纳德拉以一种近乎冷情的感性，解构了面前狂热的“模子竞赛”。他指出，AI产业正在从“模子为王”的草泽期间，进入“基础范例与期骗落地”的深水区。在这份访谈中，纳德拉不仅重新界说了微软的护城河，更抛出了一套足以重塑行业形式的“AI阳谋”。

一、撤废迷信：前沿模子的“赢家吊问”与价值蜕变

纳德拉开篇即抛出了一个反直观的结论：在AI规模，最顶尖的模子公司反而濒临最大的生意风险。

1.模子的商品化逆境（CommoditizationofIntelligence）

纳德拉指出，阛阓大宗假定“最强模子=最大价值”是失误的。

复制门槛极低：即便一家公司干与数十亿好意思元研发出最强模子，其跨越上风亦然脆弱的。开源社区和竞争敌手只需“一步之遥”即可通过蒸馏、微调等妙技贴近其性能。

价值流向：真实的价值不在于模子本人（Weights），而在于“脚手架（Scaffolding）”和“落地（Grounding）”。

落地（Grounding）：指将模子与企业独非常据、及时业务流进行高下文贯串的才智。

脚手架（Scaffolding）：指围绕模子构建的合规、安全、调整等工程化体系。

纳德拉合计，掌持了“落地”数据和“脚手架”的企业，不错恬逸替换底层的开源或闭源模子“检查点（Checkpoints）”。这意味着，模子本人正在形成一种可被替换的零部件。

二、生意模式重构：从SaaS器具到“智能体基础范例”

这是微软自云转型以来最根柢的生意模式变革。纳德拉明确闪现，微软的改日不再局限于销售给东谈主类使用的Office软件，而是转型为“智能体（Agent）的基础范例提供商”。

1.界说“智能体基础范例”

当AI智能体开动在企业中零丁扩充当务时，它们需要一个齐全的活命环境。这不单是是算力，还包括：

统孤苦份认证（Identity）：不仅东谈主类需要账号，智能体也需要身份束缚。

安全与合规（Security&Compliance）：智能体的行为必须被审计、记载和管控。

存储与操心（Storage&Memory）：智能体处理的数据需要被结构化存档和电子取证（e-discovery）。

2.从Per-User到Per-Agent

微软正在首创一种新的计费逻辑：除了传统的按东谈主头收费（Per-User），改日将通过为智能体提供上述底层处事来终结按智能体收费（Per-Agent）。不管职责是由东谈主完成照旧由AI完成，微软王人将当作底层的“操作系统”抽取价值。

三、GitHub的终端：“智能体总部（AgentHQ）”与截至平面

在编程规模，纳德拉展示了极具包容性但也极具截至欲的平台政策。针对GitHubCopilot阛阓份额被Cursor等新兴竞品稀释的面容，他给出了更深层的布局。

1.“瑞士”政策：平台化

微软的看法不是让GitHubCopilot隐匿通盘敌手，而是让GitHub成为通盘AI编程智能体（不管是Claude、Cognition照旧其他）必须依赖的“任务截至中心（MissionControl）”。

2.可不雅测性堆栈（ObservabilityStack）

GitHub将提供一个中枢的“截至平面（ControlPlane）”：

平视炫耀器（HeadsUpDisplay）：及时监控智能体正在修改哪些代码。

权限管控：管默默能体对代码库的读写权限。这一政策将潜在的竞争敌手鼎新为生态的参与者——不管你使用哪家的AI写代码，独一代码托管在GitHub，束缚、部署和审计这些代码的职权就还是掌持在微软手中。

四、算力政策的修正：拒却“专用主机”，追求“集群通用性”

针对外界对于微软暂停激进数据中心扩张的听说，纳德拉从成本开销（CapEx）恶果和始终竞争力的角度进行了专科解释。

1.拒却单一客户锁定

纳德拉直言，微软拒却成为某一个超大客户（默示OpenAI）的“专用主机商”。若是在云霄为单一客户构建高度定制化的硬件集群，这将导致金钱无法复用，不仅财务上不成延续，政策上也会失去活泼性。

2.确保“集群通用性（FleetFungibility）”

技巧解耦：微软必须构建大要处事于长尾客户的通用超大范围集群。

幸免技巧债：在芯片架构（如GB200及改变日架构）和动力决策（液冷等）快速迭代确当下，盲目扩张旧架构会导致浩大的千里没成本。纳德拉强调“50年愿景”，即通过保持基础范例的活泼性（Fungibility），来应酬改日几十年硬件形态的巨变，而不是被锁定在面前的某一代技巧上。

五、阛阓形而上学：拥抱份额稀释，作念大TAM

面对GitHubCopilot阛阓份额下落的图表，纳德拉的解读体现了其对**总潜在阛阓（TAM）的照顾优于对阛阓份额（Share）的照顾。

增长信号：新竞争敌手的暴露讲明了“AI编程”这一阛阓本人正在资格指数级爆发。

赛谈切换：他将此比作微软从处事器期间（高份额、小阛阓）向云期间（相对低份额、海量阛阓）的转型。在一个极速扩展的新阛阓中，即便份额下落，独一完好意思值在增长且处于中枢生态位，即是健康的。

六、AI定位：领会放大器（CognitiveAmplifier）

与萨顿对“硅基生命”的形而上学探索不同，纳德拉对峙以东谈主为本的器具论。

拒却神化：他反对将AI视为玄机力量或替代者，援用拉吉·雷迪（RajReddy）的比方，将AI界说为“领会放大器”或“防守天神”。

求实导向：这种定位决定了微软的产物形而上学——不追求通过图灵测试或产生阐发，而是追求在具体职责流中，将东谈主类的领会才智放大十倍、百倍。

风雅与三部曲综述

至此，咱们的三篇纪要勾画出了2025年AI宇宙的齐全拼图：

工程层（AndrejKarpathy）：照顾“怎么构建（How）”，通过软件2.0和数据飞轮，科罚模子考试与落地的具体工程困难。

表面层（RichardSutton）：照顾“是什么（What）”，通过强化学习和第一性旨趣，探索杰出东谈主类效法、具备自主看法的真实智能。

生意/生态层（SatyaNadella）：照顾“在那处（Where）”，通过构建智能体基础范例和截至平面，科罚技巧怎么鼎新为50年长周期的生意护城河。

纳德拉的这盘棋，不再是对于谁领有最精通的模子，而是对于当通盘模子王人饱和精通时，谁领有它们赖以活命的宇宙。